Optiot Perusteet Tutorial. Nykyään monet sijoittajat sisältävät sijoituksia, kuten sijoitusrahastojen varoja ja joukkovelkakirjalainoja. Mutta käytettävissänne olevien arvopapereiden valikoima ei pääty sinne. Toinen tietoturva, jota kutsutaan vaihtoehtona, tarjoaa mahdollisuuden maailmaan hienostuneille sijoittajille. Vaihtoehtojen voima on niiden monipuolisuus. Ne mahdollistavat sinun muokata tai säätää asemaanne tilanteen mukaan. Vaihtoehdot voivat olla yhtä spekulatiivisia tai yhtä varovaisia kuin haluat. Tämä tarkoittaa sitä, että voit tehdä kaiken suojaamasta asemaa laskuista suoraviiviseen vedonlyöntiin markkinoiden tai indeksin liikkumisesta. Tämä monipuolisuus ei kuitenkaan ole ilman kustannuksia. Vaihtoehdot ovat monimutkaisia arvopapereita, ja ne voivat olla erittäin riskialttiita. Silloin, kun kaupankäynnin vaihtoehtoja, näet vastuuvapauslausekkeen, kuten seuraavat. eivät ole sopivia kaikille Vaihto-optiot voivat olla spekulatiivisia ja niillä voi olla huomattava tappioriski. Vain sijoittavat riskipääomaan. elin kertoo, vaihtoehto kaupankäynnin liittyy riski, etenkään, jos et tiedä, mitä teet Tämän vuoksi monet ihmiset ehdottavat, että ohjaat vaihtoehtoja ja unohdat heidän olemassaolonsa. Toisaalta, koska et ole tietämätön minkäänlaisista sijoituspaikoista, heikossa asemassa Ehkä optioiden spekulatiivinen luonne ei sovi tyyliisi Ei ole ongelma - älä yritä spekuloida vaihtoehtoja Mutta ennen kuin päätät olla sijoittamatta vaihtoehdoista, ymmärrät niitä Ei oppii optioiden käyttö on yhtä vaarallista kuin hyppääminen oikein kun et tiedä vaihtoehdoista, sinulla ei vain menettäisi toisen kohteen sijoitustyökalupakkasi, mutta myös menettää näkemyksensä joidenkin maailman suurimpien yritysten toiminnasta. Onko se suojautua valuuttatoiminnan riskeiltä vai antamaan työntekijöille omistusta muodossa optiot, useimmat monikansalliset tänään käyttää vaihtoehtoja jossain muodossa tai toisella. Tämä opetusohjelma esitellä sinulle perusteet vaihtoehtoja Muista, että useimmat vaihtoehdot s kauppiailla on monta vuotta kokemusta, joten don? t odottaa olevan asiantuntija välittömästi lukemalla tämän opetusohjelman Jos et ole perehtynyt, miten osakemarkkinat toimii, tutustu Stock Basics tutorial. Back levitä seuloja esittelyssä takaisin Spread Screeners. Ratio Seulat Esittelyssä suhde puhelusta ja suhdetta Laita Screener. Dividend Capture käyttämällä katettuja puheluita Uusi katettu puhelun screener lisätty komponenttikirjastoa kaapata osingot. Avasaram Component Library Olemme innoissamme ilmoittaa julkaisu uusimman lisän meidän alustan, Avasaram Component Library Tilatut käyttäjät voivat käyttää eri tyyppisiin seulajiin voisivat lisätä nämä suosikkeihinsä, jotka voidaan sitten kiinnittää navigointipalkkiin yhdellä klikkauksella. US Market - tietojen päivitys reaaliajassa joka 2. minuutti markkinoiden aukioloaikana Kaikki Yhdysvaltain markkinoiden seuloneet voivat käyttää reaaliaikaiset tiedot päivitetään kahden minuutin välein Löydä lisää reaaliaikaisia mahdollisuuksia. New Conversion Reversal Seulat 03 02 2013 New Co nversion Reversal Screeners julkaistiin Nyt kaikki seulot voidaan laajentaa. RESTful Webservices API Julkaistu 09 08 2012 Vapautus webservices API Kolmannen osapuolen sovellukset voivat nyt liity Avasaram platform. New Diagonal Call ja Put strategia Seulat 04 14 2012 Vapauttaa tuki Diagonal Call ja Put strategia. Uusi naimisissa oleva ja naimisissa oleva soittistrategian seuloja 03 31 2012 Puolisoiden ja naimisissa olevien puolisoiden tukemista tukeva puitteet. Tässä kolmessa osasarjassa esiteltiin Option Grekit ensimmäisessä virassa. Toisessa virassa keskustelimme käytännön soveltamisesta Vaihtoehtoiset kreikkalaiset suhteessa vaihtoehtoperiaatteisiin. Tässä lopullisessa viestissä ymmärrämme optiolaskimen käytön Optio laskin on työkalu, jonka avulla voit laskea kreikkalaisten, kuten delta-, gamma-, theta-, vega - ja rho-vaihtoehdon Optio-laskennan laskennan lisäksi voidaan laskentata optio-ohjelman teoreettista hintaa, jota kutsutaan myös oikeudenmukaiseksi valueksi Optio-laskennassa käytetään matemaattista kaavaa, jota kutsutaan Black-Scholes-option hinnoittelukuvaksi, jota kutsutaan myös nimellä Black-Scholes-optionhinnoittelumalli. Tämä on luultavasti arvostetuin arvostusmalli Economics-ohjelmassa , niin että sen julkaisijat Robert C Metron ja Myron Scholes saivat taloustieteen Nobel-palkinnon vuonna 1997. Lyhyesti sanottuna hinnoittelumallin toimintakehys toimii näin. Me toimitamme mallia joukolla inputs. Inputs include Spot price, Interest korko, osinko ja päättymispäivien lukumäärä Näiden pakollisten panosten lisäksi syötämme joko optioiden hinnan tai taustalla olevan implisiittisen volatiliteetin, muttei molempia. Hinnoittelumalli poistaa tarvittavan matemaattisen laskennan ja antaa joukko tuotoksia. Tuotos antaa meille arvosanan Options Grekseja yhdessä Option Grekkien kanssa, saamme myös yhden seuraavista. Taustalla olevan implisiittinen volatiliteetti edellyttäen, että yksi inp ut on optiohinta tai option optio-oikeuksien teoreettinen arvo edellyttäen, että panos on taustalla oleva implisiittinen volatiliteetti. Alla oleva kuva antaa tyypillisen optio-laskimen skeeman. Tutustu tulopuoleen. hinta, jolla taustalla on kaupankäynti Huomaa, voimme jopa korvata spot-hinnan futuurihinnalla Käytämme futuurihintaa, kun optiosopimus perustuu futuureihin sen taustalla Yleensä hyödyke ja joissakin tapauksissa valuuttaoptiot perustuvat futuureihin osake-option yhteystiedot, käytä aina spot-hintaa. Korko Tämä on taloudessa vallitseva riskiton korko. Käytä tätä tarkoitusta varten RBI 91-päivän valtiokurssi. Syyskuusta 2014 alkaen vallitseva korko on 8 6038 euroa vuodessa. on osakekohtainen osinko osakekohtaisesti edellyttäen, että rahasto jakautuu osinkona vanhentumisajan kuluessa. Esimerkiksi tänään on 11. syyskuuta ja haluat laskea optiota kreikkalaiset ICICI Pankin optiosopimukselle A ssume ICICI Pankki jakaa osinkoa 18. syyskuuta osingolla 4 Rs Syyskuun syyskuun sarjan viimeinen voimassaolopäivä on 25. syyskuuta Tässä tilanteessa sinun on annettava Rs: n arvo 4. Päivämäärän päättymisestä Tämä on jäljellä olevien kalenteripäivien määrä loppuun asti. Vahvuus Tämä on silloin, kun se saa hieman sekava, joten ehdotan, että kiinnität erityistä huomiota Kuten aiemmin mainittiin, yhdessä optioprojektin kanssa voit käyttää optiolaskimella laskea joko implisiittisen taipumattoman volatiliteetin tai teoreettisen option hinta, mutta ei molemmat samaan aikaan. Jos haluat laskea teoreettisen vaihtoehdon yhdeksi halutuista tuotoksista, niin volatiliteetin on oltava yksi syötteistä Nifty-optiosopimuksille, käytä Intian VIX-indeksiarvoa Vaihtoehtoisesti, jos sinulla on näkymä volatiliteetti tänään päättymään, voit syöttää, että samoin Voit tehdä saman asian varastossa. Optiohinta, jota kutsutaan myös todellinen markkina-arvo Jos haluat laskea oletetun volatiliteetin taustalla sinun täytyy syöttää todelliset markkina-arvotiedot Todelliset markkina-arvot ovat yksinkertaisesti hinta, jolla option kaupankäynti markkinoilla. Kun nämä panokset syötetään Black-Scholes - optiohinnoittelumalliin, mallin avulla lasketaan matemaattisesti tarvittava tuotos. joka toimii Black-Scholes - mallin kanssa, on erittäin raskasta ja sisältää stokastisen laskun käsitteitä. Nopean käyttöönotto Black-Scholes-mallin työskentelyn suhteen suosittelen sinua katsomaan tätä videota. Kreikkalaiset, tuotos sisältää joko taustalla olevan tai teoreettisen vaihtoehdon implisiittisen volatiliteetin. Käyttölaskuri Zerodha Trader ZT: llä. Tarkastelemalla edellä mainittua kehystä perspektiivinä, tutkikaa Zerodha Trader ZT: n optionlaskin. Voit pyytää optiolaskuria napsauttamalla Työkalut Vaihtoehto laskin alla olevasta taulukosta tai voit sijoittaa kohdistimen vaihtoehtopisteen päälle ja käyttää pikanäppäintä Shift O. Näin laskin näkyy päätteessä. Laskin voi olla rikki n alaspäin kolmeen osaan, kuten alla olevassa kuvassa esitetään. Sinisellä valittuna oleva yläosa on valittu optiosopimukseksi, tämä on melko yksinkertaista. Vasemmanpuoleinen, punaisella merkitty osa on panoskenttä. Tarkastelemme tätä. Aloitamme valitsemalla joko taustalla olevan tai futuurimaksun I d ehdottaa, että valitset oletusasetuksen taustalla Kun oletusarvo on valittu, sinun on syötettävä manuaalisesti kohde-arvon arvo Pistemäärässä Rupees-kenttään. Seuraavat kaksi syöttökenttää ovat Actual Markkina-arvo ja volatiliteetti Tässä vaiheessa sinun on päätettävä, mitä optio-laskin pitäisi laskea sinulle. Jos haluat laskea optiopalkkion käypä arvo, jota kutsutaan myös teoreettiseksi vaihtoehdoksi, jätä tosiasiallisen markkina-arvon tyhjäksi ja jatka syöttää volatiliteettitiedot Kuten aiemmin mainitsin, Nifty-vaihtoehdoista käytetään Intian VIX-indeksiarvoa volatiliteettikentälle. Vaihtoehtoisesti, jos haluat laskea taustalla olevan volatiliteetin volatiliteetin ava Volatiliteetti tyhjä, mutta varmista, että annat optio-oikeuden markkinahinnan todellisessa markkina-arvossa. Korkokannasta ottakaa 91 päivän korkolainaustiedot RBI: n verkkosivuilta. Osingot rupeissa olisivat osakkeen osalta indeksille ja tosiasialliselle osingon arvolle. Jos osinkoa odotetaan sopimuksen voimassaolon päättymisen jälkeen, varmista, että annat osingonmaksun. Viimeinen syöttökenttä on määrä, päivää jäljellä oleva kpl Syötä tähän kalenteripäivien kokonaismäärä. Huomaa, Zerodha Trader ZT: llä on kaksi mallia, joiden perusteella kreikkalaiset voidaan laskea eli Black-Scholes-hinnoittelumalli ja toinen malli nimeltä Cox-Ross-Rubinstein binomial method. binomialimenetelmää käytetään myös yleisesti, mutta puolustan Black-Scholes - mallia, koska se on edistyksellisempi ja täsmällisempi. On syytä mainita, että näiden kahden mallin välinen tuotoseron ero ei ole kovinkaan paljon. Vahvistus-kenttään on merkitty vihreä Vain Laske-painikkeen lisäksi sinulla on kaksi vaihtoehtoa. Valitse volatiliteetti, jos haluat, että laskurilla lasketaan volatiliteetti sinulle Jos haluat laskea teoreettisen vaihtoehdon, valitse Vaihtoehto Hinta. Tutustu alla olevaan kuvaan, kun kaikki syöttötiedot ladataan. Huomaa kaksi asiaa. Pidä kreikkalaisten kanssa aikomana laskea Optionin hinta, joka on korostettu sinisellä. Myös todellinen markkina-arvo jätetään tyhjäksi korostettuna punaisena. volatiliteettiarvo Intia VIX-indeksistä. Osinkokenttä on tyhjä, koska olen valinnut 8100 Nifty Call - optio-indeksioptio-vaihtoehdon, joten arvon jakautumispäivämääräkenttään ei ole merkitystä. Kun syöttöarvot on ladattu, napsauta Lasketaan tuottaa tuotos Lähtökentän ensimmäinen kenttä on teoreettinen optiohinta, jota kutsutaan myös puhelun käypänä arvona ja optio-optiolla. Laskuri ehdottaa, että 8100-käypä arvo on 81 14 ja käypä arvo 8100 Put option on kuitenkin 71 35 NSE-optioketjussa näkyy kuitenkin, että optio-oikeus on 83 85. Ero, vaikka ei ole merkittävää, johtuu pääasiassa sellaisista tekijöistä, kuten väärästä volatiliteettotavasta, tarjouksen kysynnästä, likviditeetistä, tapahtumamaksut ja verot. Teoreettisen vaihtoehdon jälkeen löydät tietoja kreikkalaisista arvoista Nykyisin Nifty spot on 8085 ja lähin ATM-vaihtoehto on 8100 Kuten edellisessä postissa oli keskusteltu, ATM-vaihtoehdolla pitäisi olla delta noin 0 5 Itse asiassa laskin kertoo meille, että delta on 0 525 puheluvalintaa varten ja -0 475 put-vaihtoehdolle Tämä on sopusoinnussa delta-keskustelun kanssa edellisessä viestissä Delta-arvon jälkeen löydämme muita Kreikan arvot, kuten Gamma, Theta, Vega ja Rho. Also, oletusarvoisesti laskin laskee Greeks of. Put vaihtoehto samasta lakosta, sama päättymisaika. A yksinkertainen pitkä straddle. Option Laskin laskea volatiliteetti. Let us nyt käyttää Optio-laskin, jolla lasketaan taustalla olevan volatiliteetin Tätä varten jätän Volatiliteetti-kentän tyhjäksi korostettuna sinisellä ja valitaan Volatility korostettuna punaisena vaihtoehtona. Lisäksi syötän 8100-puhelun todellisen markkina-arvon, kuten on havaittu NSE: ssä. thi s tapaus sattuu olemaan 83 85 katso NSE Quote kuva edellä. Koska tämä klikkaa laskea. On osoittautua, että volatiliteetti Nifty on 12 96 verrattuna 12 5175 kuten Intia VIX ehdotettu No, ero on alle 50 peruspistettä tämän pitäisi myös selittää, miksi laskin laski Teoreettisen vaihtoehdon 81 14 verrattuna 83 84 Itse asiassa 12 5175: n sijasta, jos nyt annamme volatiliteetin syöttämisen 12 96: ssä, saamme tarkan vaihtoehdon hinnan Katso alla oleva kuva. käytetään pääasiassa laskettaessa optiota kreikkalaisia, taustalla olevan volatiliteetin ja teoreettisen vaihto-hinnan Joskus pieniä eroja syntyy panos oletusten vaihteluiden vuoksi Tästä syystä on hyvä olla tilaa väistämättömille mallinnusvirheille Kuitenkin suurelta osin , optiolaskimet ovat melko tarkkoja. Toivomme toivottavasti nauttisitte tämän kolmen osan sarjan Option Greeks. Stay kytketty, kannattaa kannattavaa. Olen ollut kaupankäynnin ja investoimalla Intian markkinoilla yli sade Olen vahvasti sitä mieltä, että kaupankäynti ei ole lahja, jonka kanssa olet syntynyt, mutta taitoa, jonka voit kehittää ajan myötä Zerodha, olen mukana Equity Research Education - aloitteessa Olen maisteri Risk Asset Management EDHEC Business School, Ranska ja Bachelor of Engineering Bangaloren yliopistosta.128 kommenttia.
No comments:
Post a Comment